 7月20日，由国家发改委、工业和信息化部、财政部、自然资源部、住房城乡建设部、商务部和市场监管总局联合发布的《关于促进电子产品消费的若干措施》，7月31日，国务院办公厅转发了国家发改委的《关于恢复和扩大消费措施》，并强调“继续把恢复和扩大电子产品消费放在重要位置”。这是国家政策层面上对智能手机的刺激和鼓励，也让众多手机供应链企业吃下定心丸。多家手机厂商和供应链企业均调高了出货目标，释放出积极的信号。 但有业内人士指出，供应链采购先于手机生产，即便是下半年手机生产和销售成果惊人，也无法直接带来收益，只能对其长期经营带来利好。 供应链企业打铁还需自身硬 在8月底9月初的一波涨停潮中，BT财经梳理发现，涉及的部分概念股并非华为直接供应商或与华为手机业务并无直接关系。在众多概念股中，此前华映科技、日久光电、新纶新材已明确进入华为供应商体系，但这些企业都未披露来自华为业务的份额。 华映科技在回复投资者提问时对来自华为的业务占比不予披露，日久光电甚至不予披露产品是否供应华为新机，新纶新材则模糊表示，供应华为的产品量较少，对是否供应Mate60 Pro等华为新机不否认也不承认。 华力创通9月5日曾发布公告称，年内与某客户签署《采购主协议》，截至公告披露日，在连续12个月内累计收到该客户采购订单总金额约2.1亿元，超过公司去年经审计主营业务收入的50%。业界认为“某客户”是谁懂的都懂。
上半年，华力创通业绩表现不佳，营收微增1.3%，亏损同比扩大55.63%，卫星导航等多类产品毛利率下降。对此华力创通在财报中解释称，“市场环境多变，公司受客户项目进度变化影响，部分项目交付延后，产品交付不及预期，导致营收规模相对较小，此外，因市场对产品先进性和技术复杂性的更高要求，成本一定程度上升。” 结合其他被市场热炒的概念股来看，今年上半年业绩表现同样未达预期。下半年能否受新机的推动带来转变依然存疑。有机构指出，市场传闻预期过于乐观，对供应链的长期影响仍需要评估。甚至有分析师认为华为新机预期或过于乐观。“在没有海外销量支撑的情况下，这个数据只能说是美好的预期。” 此前Counterpoint预测，Mate 60系列的销量约为700万至900万台，其高级分析师Ivan Lam认为，“如果供应顺利，销量应该会高于上一个版本。华为的产业链较为复杂，但基本上，主要供应商都有机会受益。” “一个企业带动整个供应链或整个行业的作用有限，国人对华为有很深的民族情感，但也不能盲目热捧华为，更不能盲目蹭华为的热点，很多企业不愿承认与其有关联，是为了保护他，毕竟外部环境大家都知道，这也是国人一种质朴的爱国方式。”一位不愿具名的分析师这样分析华为对整个供应链的影响，认为或很难达到拉动整个供应链的作用。 从华为在8月底发布新机至今，华为概念股热度逐渐褪去，诸多概念股股价也开始回落，短期蹭热点的效益很难维持，打铁还得自身硬，只有业绩过硬才能赢得资本市场的信心，但不管怎样，都希望下半年手机市场能够真正回暖和复苏，这对整个产业链都是久旱逢甘霖。 文丨BT财经 无忌 |
